Performance Management (zarządzanie efektywnością) jest jednym z najbardziej skutecznych, zintegrowanych procesów ustanawiania, monitorowania oraz pomiaru indywidualnej realizacji celów. Cele przypisane poszczególnym osobom wynikają ze strategii firmy, są kaskadowane w dół organizacji zgodnie z zasadami Zarządzania poprzez Cele (MBO) lub zgodnie ze Strategiczną Kartą Wyników (Balanced Scorecard). Cele podlegają ważeniu (ze względu na poziom istności dla organizacji), monitoringowi, a w końcu ocenie.
Zaprojektowane zgodnie z zasadami Zarządzania Efektywnością rozwiązania obejmują zarówno ocenę celów jakie są stawiane przed kluczowymi menedżerami w organizacji, jak również ocenę kompetencji osób, które te cele realizują. Wynika to z założenia, że realizacja celów jest bezpośrednio związana ze wzrostem kompetencji.
Realizacja celów podlega ocenie okresowej pod kątem terminowości i jakości wykonania oraz budżetu. Pozytywne zachowania, które doprowadziły do właściwej realizacji ulegają wzmocnieniu poprzez precyzyjnie zaprojektowane mechanizmy systemu premiowego.
Natomiast wzrost kompetencji pracowników jest doceniony w zaprojektowanym systemie podwyżkowym opartym o model kompetencji.